信貸3%加開辦費真的便宜？實拿50萬元、三年還款與一年結清實算

方案A借508,000元、年利率3%、開辦費8,000元在撥款時扣除，實拿500,000元；方案B借500,000元、年利率4.2%、無費用，同樣實拿500,000元。兩案都分36期本息平均攤還，沒有其他費用或優惠期。

A月付約14,773元，B約14,807元，實際每月差額只有約33元。三年利息加開辦費，A約31,837元，B約33,035元。利率差了1.2個百分點，並不表示最後會省下很大的金額。各欄獨立取整，以表格整數計算的月付或成本差額，可能和完整精度計算差1元。

本例假設需要50萬元支付同一筆支出，且A的8,000元為固定費用。為使A實拿50萬元，核貸本金必須增加到508,000元，因此連這8,000元也會產生利息。這個核貸額度只是比較設定，不代表銀行必然同意。

若銀行只核50萬元且先扣費用，A實拿會是492,000元，還要從自己的存款補8,000元。那是另一種現金安排，必須把補款列進起始支出。不能拿不同實拿金額的月付直接比較，卻宣稱兩者滿足相同需求。

現在假設第12期正常付款後，立刻清償全部餘額，兩案都不收提前清償費、不退原開辦費，也沒有畸零日利息。A一年內利息加費用約20,993元，B約17,948元；此時A反而多約3,045元。

因為8,000元在第一天就已發生，低利率要靠足夠長的期間逐步彌補。這不是說一年借款必須選高利率，而是提醒你把預計結清時間加入比較。若其中一案會收違約金，還必須按正式報價再加上去。

逐月加總兩案利息，再把A的8,000元放入比較，A第一次不比B貴是在第24期。第24期兩案成本分別約28,990元及29,058元，只差約68元；第36期的優勢才擴大到約1,197元。

這個分界只適用固定費用、利率不變且沒有提前清償費的本例。如果A費用提高、B前期有折扣，或結清日跨了幾天，原先的分界都可能改變。不要把第24期當成所有信貸的通則。

以兩案期初都收到500,000元、之後每個月底付36次月付為現金流，用內部報酬率法求年化成本，A約4.13%，B約4.28%。A的契約利率是3%，但把費用和實拿金額納入後，差距就不像表面利率那麼大。

具體算法是先找月報酬率j，使500,000＝各期付款÷(1＋j)的期數次方之總和，再以(1＋j)的12次方－1換算年率。這裡採每期一個月的時間間距；不能把三年費用除本金再除3，當作相同的年百分率。

上面的4.13%與4.28%是本文假設現金流的年化結果，不是任一家銀行的正式APR報價。若撥款日、還款間距、收費項目或取整方式不同，結果可能不同。應請銀行依實際個案揭露總費用年百分率及計算條件。

APR適合比較相近借款條件的整體成本，但原訂36期的數字不能直接回答12期提前結清是否划算。提前結清會改變現金流，還可能新增違約金，因此仍要像上一張表，另外算預計結清時的實際金額。

維持A年利率3%、B年利率4.2%、36期，以及兩案都實拿50萬元的設定，A費用若提高，契約本金也要跟著提高。按此方式計算，費用約到9,144元時，兩案全期名目成本接近相同；精確分界在取整前判斷。

所以不能說低利率方案可以接受的費用就是兩案利息差，因為費用借入後也要付息。若銀行要求費用由自有現金另付，或按本金百分比收費，則應重新建立現金流；本文門檻不能直接套用。

先寫下契約本金、實拿金額、每期付款，以及預計結清日。用本站信貸試算輸入A的508,000元、3%、3年，再輸入B的500,000元、4.2%、3年。一般試算只算本金與利息，A費用8,000元要另行加上，且不可重複加在已扣除實拿金額的現金流中。

以完整現金流核對時，36期付款合計減實拿500,000元，就已包含融資成本，不應再加一次8,000元。若用攤還表的利息總和比較，才需另加開辦費。這兩條路算出來應相同，也能用來抓出重複計費的錯誤。